哪些指数基金收益好?

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指数基金按照指数的类型可以分为股票型、债券型和商品型3类,其中股票型的指数基金又根据挑选标的指数的不同分为全指系列和行业主题系列。 不同的类型适合不同风格的投资者,收益情况也会有差异。

以易方达基金公司管理的产品为例,我们分别选择了该公司管理时间最长的5只股票型指数基金进行对比(包括1只全指系列、4只行业主题系列)。由于成立时间有先后,为了公平起见,我们将选择时间较早的那只作为基准(即易方达中小盘混合型证券投资基金),比较基日的份额和当前净值进行计算,得出每份基金单位今天的净值与成立时的净值之差,再进行年化处理,就得到了这只基金的年化收益率。其他几只基金与之相比,就能得出每只基金的年化收益,同时通过比较基金公司的名字也能粗浅地判断出这家基金公司的风格。

经过这样的计算,我们得到的结果是这样的—— 这5只基金都是主动管理类型的基金,因为主动管理才能选取到上涨幅度最大的资产。从结果上看,5只基金全部实现了正的年化收益率,最高的达到了78.8%,最低的也有23.6%。这个业绩水平是相当不错的,甚至比市场上很多同类产品都要好,可以说是“绩优”了。 在5只基金中,华夏中小板ETF的年化收益率最高,但它的跟踪误差也是最大的,0.759%的跟踪误差意味着它每100块钱的资产每年可能会产生0.76元的成本;而表现最差的工银瑞信策略优选,虽然最大亏损达到-27.4%,但其跟踪误差却只有0.143%,每年只要0.14元左右的额外费用,比前面那只要节省6倍的费用!

最后需要说明的是,这种简单的对比方法可能无法完全体现基金的真实业绩,因为在基金管理的各个环节都可能有影响业绩的因素存在。但是,我们可以通过这种方法大体对不同风格的基金进行排序,找到那些控制风险能力较强、能够持续取得正向收益的“绩优基金”。对于普通投资者来说,在充分认识自身的风险承受能力后,选择这些业绩优秀的基金进行长期投资是一种不错的选择。

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