保值投资有什么?
说到保值的投资工具,很多朋友可能会想到黄金、白银等贵金属,或者房产、股票等其他资产。确实,这些资产在以往的历史中都曾显示出较好的保值效果。 那么,如果将时间拉长到20年,哪些资产配置能够持续稳健地为投资者带来相对收益呢?根据海银财富发布的《2018-2019中国家庭财富报告》,我们选取了居民财产中银行存款和金融理财产品两类资产进行对比。
从数据来看,在过去两年中,人民币非货币基金实现了平均9.94%的收益率,超越同期储蓄存款的平均收益率(4.5%),也超过了通货膨胀率(3%左右);外汇储备基金累计收益达到16.79%,同样超越了同期的银行存款利率。 所以,在合理配置的前提下,选择合适自己的理财工具,让财富稳步增值其实并没有那么难。 首先,我们要明确一点:“理财”不等于“投机”。很多人可能误以为“理财”就是“发财致富”,因此会偏爱那些短期收益高的产品。但是,正如前文所示,“理财”更合适的意义在于“理”,而非“财”。换言之,我们通过合理的资产配置,通过科学的工具组合来达成我们的财务目标——这种通过“积金累仓”来实现“远胜储蓄”的投资理念才是“理财”的本质。 基于此,我们在进行资产配置时需要考虑三个要素:
第一是确定性,即我们投入的资金能否在确定的时间内实现确定的增长,这个增长率应当高于通货膨胀率;
第二是安全性,我们投资的资产类别是否安全,是否有全面的保障措施,在发生风险事件时是否具备应对的能力;
第三是流动性,当规划发生变化或出现意外之时,我们能够随时取出资金用于生活开支,而不至于面临损失的风险。 在满足这三个要素的基础上,我们再考虑收益率。只有当我们选择的金融产品与我们的风险承受能力相匹配时,我们才能够实现财富的安全、持续增长的目标。否则,要么无法达成目标(高风险高收益的产品不适合你),又或者代价惨重(低风险低收益的产品不符合你的需求)。